Immobilier : être propriétaire vaut-il vraiment mieux que d'être locataire ?

Prendre la décision d'acheter ou de louer son logement dépend de calculs financiers mais aussi de choix de vie. La location ne revient pas forcément à jeter son argent par les fenêtre.

En matière patrimoniale, l'alternative louer ou acheter son logement est à la fois l'une des plus complexes et l'une des plus simples à analyser.

L'une des plus complexes si l'on observe que la plupart des candidats à l'accession à la propriété considèrent que louer revient à «jeter l'argent par les fenêtres» et que l'on est vraiment chez soi que lorsque l'on possède les murs entre lesquels on vit, ce qui est une affirmation sans véritable fondement.

L'une des plus simples si l'on observe avec rigueur les données du problème. Car, en réalité, l'argent d'un loyer n'est jamais jeté par les fenêtres puisqu'il est la contrepartie de l'occupation des lieux.

De surcroît, il arrive fréquemment qu'un loyer, après quelques années d'occupation, soit inférieur au loyer de marché. Enfin, peu d'accédants réalisent vraiment que, pour des biens équivalents, le montant d'un loyer est assez largement inférieur à celui du financement d'un achat.

Un achat présente presque toujours des inconvénients

C'est une évidence de dire que la résidence idéale d'aujourd'hui ne le sera, peut-être ou même probablement, plus demain ou après-demain. Parce que si les biens immobiliers d'habitation ont une certaine pérennité, il n'en est pas de même des situations familiales qui évoluent plus vite encore que jadis. 

Certes, les enfants quittent à un moment le nid familial, comme toujours, mais les familles sont plus mobiles, les changements d’emploi plus fréquents aussi. Or, les logements ne sont pas modulables, ils ne sont pas adaptables à une situation nouvelle.

Par ailleurs, un bien immobilier n’est pas immédiatement monétisable, à la différence de la plupart des actifs financiers. Enfin, la fiscalité d’un bien immobilier est lourde entre les droits d’enregistrements à l’acquisition, la taxe foncière, l’IFI et sa transmission aux héritiers…

Trois raisons de choisir d’acheter

Malgré les inconvénients mentionnés, un achat peut présenter des vertus. Notamment celle de se constituer ce qu’il est convenu d’appeler une épargne forcée. À cet égard, il faut noter que le taux de défaut de paiement relatifs à des prêts immobiliers est ridiculement bas.

D’autre part, les acquisitions immobilières ont également pour qualité de préparer le financement de la période de retraite grâce à l’absence de loyer après remboursement des emprunts d’acquisition et à la possibilité d’utiliser le bien pour obtenir des liquidités par le biais notamment du viager ou de techniques semblables.

Pour terminer, l’anticipation d’une plus-value substantielle est clairement de nature à faire pencher la balance en faveur de l’achat.

En conclusion

premièrement le choix entre achat et location dépend aussi du style de vie , selon que l'on est plutôt cigale ou plutôt fourmi. En effet, la même somme déboursée correspond à un logement plus grand s’il s’agit d’un loyer que si elle représente une échéance de financement d’une acquisition.  

Publié le 01/01/2020 par Le Revenu